股票質押是什麼？7大常見問題助你深入了解
一般可申請貸款的項目，除了房屋、車子，其實股票也可以用來抵押貸款哦！「股票質押」除了可以幫自己籌錢，還有哪些事情要注意？本文將用7大常見問題，帶你深入了解股票質押所有重點！
內容目錄
股票質押是什麼？
「股票質押」又稱為股票質借、股票貸款、股票質押貸款，是將股票作為抵押品，向銀行或證券公司申請貸款，不必將持股賣出也能取得資金靈活運用，未來繼續享有股東權益，並不會因為質借而影響配息或配股（即除權息）。
股票質押還款方式彈性，可隨借隨還，也能申請延長還款期限，雖然和一般貸款項目一樣，都必須支付利息和手續費，但股票價格波動較大，較受短期內需要資金又不想賣出持股者的青睞。另外，證券公司的撥款速度比銀行快、手續費比銀行低，因此多數人會選擇券商作為申貸管道。
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股票質押利率比較
銀行股票質押貸款利率大約是2%～7%，各大證券公司目前的牌告股票質押利率約為6.45%以下，申請股票質押前要留意銀行或券商的利率和手續費，才能降低借貸成本，以下是各家銀行和券商的推薦和比較。
股票質押銀行推薦
| 銀行／比較項目 | 質押標的 | 貸款利率 | 手續費 |
|---|---|---|---|
| 上市櫃股票 | 2.82%起 | 5000～20000元 | |
| 上市櫃股票 | 3.25%～5.28% | 3000～20000元 | |
| 上市櫃股票 | 3.99%～7% | 3000～10000元 | |
| 上市櫃股票 | 3.28%起 | 5000～12000元 |
股票質押券商推薦
| 券商／比較項目 | 質押標的 | 最低貸款金額 | 貸款利率 | 手續費 |
|---|---|---|---|---|
| 上市櫃股票為主 | 10000元 | 不高於6.45% | 0元 | |
| 上市櫃股票為主 | 10000元 | 6.4% | 動撥手續費20元／筆 | |
| 專案標的 | 10000元 | 2.15%起 | 0元 | |
| 上市櫃股票為主 | 10000元 | 2.5%起 | • 開辦免手續費 • 撥券費：1元／張 |
股票質押試算
如果想知道可以借多少錢，可在各家銀行和券商的股票貸款網頁使用股票質押試算工具，通常最低貸款金額是10000元。以國泰證券的試算工具為例，只要輸入想用來貸款的股票代碼或股名、股票張數，就能得知可借金額。
至於該付多少利息，只要輸入借款金額、天數，也可得知應付利息是多少錢。
股票質押維持率是什麼？怎麼算？
由於股票價格會上下波動，若股價下跌，擔保品價值也會下降，為了風險控管，銀行或券商會要求貸款人維持一定的資本比例，因此設定「股票質押維持率」這樣的保證金制度，其數值必須在130%以上。
當股票質押維持率低於130%時，銀行或券商就會通知貸款人補繳保證金，若貸款人未於2個營業日內補繳、維持率仍低於規定，持股就會被強制賣出，用來償還貸款，也就是所謂的「斷頭」。
股票質押維持率的公式如下：
股票質押維持率＝股票市值 ÷ 借款金額 × 100%
我們以市值100萬的股票為例，最高借款金額為市值的60%，也就是60萬元，若貸款人以該股票借款60萬元，當股票市值低於78萬元（60萬 × 130%）時，銀行或券商就會通知貸款人補繳保證金，以提高質押維持率。
股票質押有哪些風險？
股票質押會產生的風險可能會有2項：
- 斷頭風險：這是股票質押最主要的風險，若貸款人不幸遇到股價接連下跌，導致股票質押維持率低於130%，也沒有及時補繳保證金，抵押的股票就會遭強制賣出。
- 市場行情：當大股東、董監事股票質押比過高，多半會被解讀為市場行情不佳，或內部近期急需用錢，此時就要提高警覺，因為董監事和企業的財務狀況息息相關，貸款人應謹慎評估。
股票質押申請條件
- 年齡：20歲以上～65歲以下
- 擔保品：以上市櫃股票為主，偶有專案標的
- 信用狀況：信用正常，聯徵中心信用評分高
申請股票質押流程
- 申請：向有提供股票質押的銀行或券商提出申請，並開通貸款帳戶。
- 審核：由銀行或券商審核貸款人持有的股票是否符合條件（例如股票信用、全額交割股、價格波動幅度、流動性大小等）以及聯徵中心信用評分。
- 提撥：以擔保品（股票）提撥，設定可借款的額度，通常最高是股票市值的6成。
- 撥款：依貸款人需求金額匯入貸款帳戶。
結語
股票質押雖然可以迅速取得資金，但申請前也要先衡量自身財務風險，才不會陷入斷頭風險。在此也提醒你，千萬不要以股票質借的方式從事財務槓桿，做好理財規劃才是上上之策。
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